Módulo I FIC FIA

Fund Description

The fund aims to achieve high risk-adjusted long-term returns, by investing in Brazilian listed equities using a  disciplined value investment process. Although we invest predominwntely in equities, our fund can occasionally hold derivatives or macro positions for hedging or additional alpha creation. We beleive this flexibility allows us further reduce volatility and risk, leading to better long-term value creation for our limited partners.

Prospective Investors

The fund is destined, exclusively, to qualified and professional investors, as defined by the CVM (Brazilian Securities Comission)

 



Performance Table

 

Returns History
     Jan Fev Mar Abr Mai Jun Jul Ago Set Out Nov Dez Ano Acum
2013 Módulo I FIC FIA                       0,4%  0,4%  0,4%
IPCA + Yield IMA-B5+                        0,5% 0,5%  0,5%
Ibovespa                        -0,2% -0,2% -0,2%
2014 Módulo I FIC FIA  -5,4% 1,8% 2,7%  1,6% 1,5% 3,3% 1,7% 4,6% -5,9% -0,4% 1,7% -3,9% 2,6% 3,0%
IPCA + Yield IMA-B5+  1,3%  1,1% 1,3% 1,3% 1,1% 0,9% 0,8% 0,6% 0,9% 1,1% 0,9% 1,2% 13,1% 13,7%
Ibovespa  -7,5% -1,1% 7,1% 2,4% -0,8% 3,8% 5,0% 9,8% -11,7% 0,9% 0,2% -8,6% -2,9% -3,1%
2015 Módulo I FIC FIA  -1,1% 6,2% 2,7% 2,8% -2,9% 0,0% -0,5% -4,1% -2,9% 1,1% 0,8% -1,9% -0,9% 2,1%
IPCA + Yield IMA-B5+  1,5% 1,5% 2,0% 1,5% 1,1% 1,3% 1,3% 1,0% 1,0% 1,3% 1,4% 1,7% 17,9% 34,0%
Ibovespa  -6,2% 10,0%  -0,8% 9,9% -6,2% 0,6% -4,2% -8,3% -3,4% 1,8% -1,6% -3,9% -13,3% -16,0%
2016 Módulo I FIC FIA  -0,4% 2,6%  8,2% 3,6% -2,2% 4,4% 6,9% -0,5% 0,0% 4,8% -5,1% 0,8% 24,8% 27,3%
IPCA + Yield IMA-B5+  1,5% 1,6% 1,3% 1,0% 1,2% 1,1% 0,9% 1,0% 0,8% 0,6% 0,7% 0,8% 13,3% 51,7%
Ibovespa  -6,8% 5,9% 17,0% 7,7% -10,1% 6,3% 11,2% 1,0% 0,8% 11,2% -4,6% -2,7% 38,9%  16,6%
2017 Módulo I FIC FIA  5,3% 3,1% 0,1% 2,6% -2,5% 1,1% 4,2% 4,5% 3,9% -0,2% -2,0% 4,6% 27,2% 62,0%
IPCA + Yield IMA-B5+  0,9% 0,7% 0,8% 0,6% 0,8% 0,5% 0,4% 0,8% 0,5% 0,7% 0,8% 0,7% 8,2% 64,1%
Ibovespa  7,4% 3,1% -2,5% 0,6% -4,1% 0,3% 4,8% 7,5% 4,9% 0,0% -3,1% 6,2% 26,9% 48,0%
2018 Módulo I FIC FIA  5,6% 0,5% -1,3% -2,1%  -8,3%  -4,6%  5,3%  -3,0%  0,2%  12,0%  5,5%  1,4%  10,0% 78,2%
IPCA + Yield IMA-B5+ 0,9%  0,6%  0,6%  0,6%  0,7%  1,3%  1,3%  0,7%  0,6%  1,0%  0,6%  0,3%   9,4% 79,6%
Ibovespa  11,1%  0,5%  0,0%  0,9%  -10,9%  -5,2%  8,9%  -3,2%  3,5%  10,2%  2,4%  -1,8% 15,0% 70,2%
2019 Módulo I FIC FIA  9,3% -1,6% -1,0% 1,6% 3,8% 4,8% 2,6%            20,7% 115,2%
IPCA + Yield IMA-B5+  0,7% 0,6% 0,9% 1,1% 0,8% 0,3% 0,5%            4,9% 88,5%
Ibovespa  10,8% -1,9% -0,2% 1,0% 0,7% 4,1% 0,8%            15,8% 97,2%
Performance Chart
General Information
Inception Data

Dec 19th, 2013
Anbima Category

Ações Livre
Minimum Initial Investment R$ 5,000.00
Minimum Additional Investment and Redemption R$ 1,000.00
Minimum Balance R$ 5,000.00
Investment and Redemption time limit 2 pm
Investment NAV Date NAV of the following business day after the investment
Redemption NAV Date

NAV of the 30th day after the redemption request
Redemption Payment Date

3rd business day after the Redemption NAV date
Management Fee 2.0% a.a.
Performance Fee

10% of returns exceeding IPCA+IMA-B5+ Yield², payable semi-annually with high watermark
Fund Manager Módulo Capital Gestão de Recursos Ltda.
Fund Administrator BNY Mellon Serviços Financeiros DTVM
Auditor KPMG Auditores Independentes
Taxes (Brazilian Investors) Income tax of 15% of gains, payable on redemption
ISIN BREDG1CTF007
Risk Profile Aggressive
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